運営者の実績不足から警戒しているオルタナバンクですが、6.5%以上の高利回りファンドを募集している数少ないサービスということで、ファンド分析を行ってみることにしました。
今回の分析対象は利回り6.5%の「国内分散中期運用型ファンド」です。
| ファンド名 | 国内分散 中期運用型 ID602 |
|---|---|
| 利回り | 6.5%（貸付型） |
| 運用期間 | 25ヶ月 |
| 募集金額 | 1.79億円 |
| 募集方式 | 先着 |
| 募集期間 | 2023年8月8日 12:00 ～ 8月25日 14:00 |
| 担保・保証 | 無し（SAMURAI ASSET FINANCEに対して） |
・不動産クラファンではなくソーシャルレンディング（貸付型ファンド）
・グループ会社である「SAMURAI ASSET FINANCE」への貸付
・最終資金需要者は国内事業者2社
・最終資金需要者に「債務超過ではない＆事業継続性に懸念がない」ことを確認
・返済原資は運営者の自己資金による返済または借換資金による返済を想定
ただし、上記の最終資金需要者からの貸付金の回収が不可となった等のケースにおいて、尚且つ運営者の自己資金又は借換資金にて営業者へ貸付金を返済できない場合、ファンドの償還が遅延又は毀損する場合がございます。
運営者はファンドによる調達以外にも、親会社とのコミットメントライン契約（極度額10億円）にて資金の確保をおこなっております。
元本保証ではありませんが、運営者である「SAMURAI ASSET FINANCE」が責任を持って償還を行うスキームになっています。
| 純損益 | 0.45億円 |
|---|---|
| 純資産 | 3.91億円 |
| 総資産 | 12.21億円 |
| 従業員 | 25名 |
こちらのPDFを参照しました。
証券会社だからこその透明性の高さです。
| 純損益 | -0.20億円 |
|---|---|
| 純資産 | 2.59億円 |
| 総資産 | 59.10億円 |
| 営業貸付金 | 48.15億円 |
こちらのPDFを参照しました。
・神奈川県横浜市出身（1987年誕生）
・大学在学中に公認会計士試験に合格
・デロイトトーマツ（有限責任監査法人トーマツ）へ入所
・きずな綜合会計事務所を創業（代表）
・Nexus Bank（JASDAQ上場）の代表取締役社長に就任
・SAMURAI FINANCIAL HOLDINGS株式会社を創業
・SAMURAI証券とSAMURAI ASSET FINANCEをMBO
Jトラストグループであった「Nexus Bank」から独立した形です。
非常に判断の難しいサービスです。
悪意（詐欺など）や杜撰な雰囲気は感じません。
しかし、不透明性や不確実性にやられてきたソーシャルレンディング投資家としては、しっかりと不動産担保が紐づいているファンド以外には入れづらいところです。
逆に考えれば「だからこその高利回り」とも言えます。
決してリスクの低いサービスではないため、投資する場合は最悪の事態を考えた投資金額にしてください。
| 評価 | B | Alterna Bank（オルタナバンク）の公式ホームページ |
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